Родился 1 сентября 1930 года в д. Пашня Каргасокского района Томской области. Умер 22 апреля 2001 года.
Заслуженный артист Башкирской АССР (1966).
Народный артист Башкирской АССР (1976)
Заслуженный артист РСФСР (19.03.1979).
Народный артист РСФСР (13.05.1991).
Народный артист Республики Татарстан (2000).
Окончил театральное отделение Башкирского государственного музыкального училища (класс Х.Г. Бухарского, 1952), ГИТИС им. А.В. Луначарского (класс Б.В. Бибикова, 1959).

В 1952-1954 годах работал в Аургазинском колхозно-совхозном театре.

С 1959 года - в труппе Башкирского академического театра драмы им. М. Гафури (БАТД). В своем творчестве Шамиль Рахматуллин гармонично соединял традиции башкирского фольклора и русской классической комедии, став ярким представителем национальной школы театральной комедии. Благодаря своему незаурядному таланту легко переходил от комедии к сатире, поднимался до высот трагифарса, трагикомедии и трагедии. Среди наиболее известных ролей актера Ходжа Насретдин (одноименная комедия Наки Исанбета), Низами («Зятек» Хабибуллы Ибрагимова), Абляй Авальбаев («Свояки» Ибрагима Абдуллина), Талип («И судьба — не судьба» Рифката Исрафилова по повести Мустая Карима «Долгое, долгое детство»), Дивана («В ночь лунного затмения»), Ярлыкапов («Неспетая песня»), Гермес («Не бросай огонь, Прометей!» — все Мустая Карима), Аким («Власть тьмы» Льва Толстого), Фаюнин («Нашествие» Леонида Леонова), Хатыбал («Любви все возрасты покорны» Наиля Гаитбаева).
Играл во многих радио- и телеспектаклях; снялся в фильме-опере «Чио-чио-сан» («Молдова-фильм», 1981).
Ставил спектакли по произведениям Кирея Мэргэна, И. Абдуллина, Н. Асанбаева, М. Хайдарова, И. Юзеева, В. Терентьева и других.
Его перу принадлежат свыше 10 пьес, в т.ч. комедия «Перед смертью» (1967), «Не расплескайся, радость моя!» (1985), «Расцветали яблони» (1990), «И в шутку, и всерьез» (1994), «И птицы возвращаются к гнездам...» (2000), которые были поставлены на сценах БАТД, Салаватского драматического театра и Театра юного зрителя РБ.